臺海6月20日訊 據京華時報報道，近日，央行發(fā)布報告指出，我國建立存款保險制度的各方面條件已經具備，可擇機出臺方案并實施。盡管細則出臺尚需時日，但業(yè)內專家紛紛猜測，存款保險制度或將涵蓋國內所有商業(yè)銀行，保險限額或將根據國內儲蓄水平設定。專家認為，無論是從金融行業(yè)穩(wěn)定，抑或是利率市場化推進角度，存款保險制度都將是一大進步。
□事件
存款保險制度伺機而動
央行日前完整公布《中國金融穩(wěn)定報告(2013)》(下稱“報告”)，對2012年我國金融體系的穩(wěn)定狀況進行了全面評估。報告指出，當前，建立存款保險制度的各方面條件已經具備，實施方案經過反復研究和論證，各方面已形成共識，可擇機出臺并組織實施。
“缺失存款保險制度，國家承擔了隱性擔保責任，容易導致商業(yè)銀行風險約束機制弱化，為追求高額利潤而過度投機?！眻蟾嬲J為，當前，我國銀行業(yè)尚未建立顯性的存款保險制度，未能形成有效的金融風險約束和市場化的處置機制，國家事實上為存款人提供隱性擔保，在一定程度上弱化了市場約束，助長了道德風險。
事實上，央行行長周小川也在多個場合強調了存款保險制度的重要。在他看來，存款保險制度是金融安全網的重要組成部分，在這次國際金融危機中，存款保險制度防范、控制和處置風險的作用得到進一步的驗證和肯定。
國際上，存款保險制度并非新生事物，美國早在上世紀30年代就建立了聯(lián)邦存款保險公司，目的就在于維護公眾信心和金融系統(tǒng)穩(wěn)定，為儲戶提供存款保險。在2008年的金融危機中，美國有數十家商業(yè)銀行轟然倒下，如果沒有存款保險公司“兜底”，必定引發(fā)更大的恐慌。
我國在1993年由國務院首次提出要建立存款保險基金，央行自1997年開始著手研究相關制度，2004年以來，央行會同發(fā)改委、財政部、銀監(jiān)會等有關部門，對建立中國存款保險制度的必要性和可行性進行了研究論證，提出了建立存款保險制度的基本框架。而最新的報告顯示，目前，央行正會同有關部門，抓緊研究完善實施方案，推動存款保險制度盡早建立。
□猜想
盡管制度細則猶抱琵琶半遮面，但對于如何盡快建立中國存款保險制度，報告也做出了詳細描述，包括要規(guī)范存款保險的覆蓋范圍，明確賠付限額，制定保費繳納標準，積累和管理存款保險基金，強化存款保險機構的治理和職能等。而更加細節(jié)的方面，市場人士有諸多猜想。
所有商業(yè)銀行可能都參保
存款保險制度一旦建立，哪些銀行會被納入保障范圍呢？中央財經大學銀行業(yè)研究中心主任郭田勇認為，按照國際經驗，可能會實行強制性保險原則。由于國內大部分金融機構的風險管理有待提高，有必要將國有銀行、股份制銀行、城商行、農商行、信用社、郵政儲蓄銀行以及外資銀行在華的法人子公司都納入保險體系中。保險范圍涵蓋活期存款和定期存款，這代表大多數存款者利益。
◎保險限額或在20萬至50萬元
央行相關負責人曾在研討會上表示，未來存款保險機構可能實行限額保險制，央行計劃為98%的儲戶提供全額保險。有專家據此分析，由于目前50萬元以下存款戶占比為98%以上，這意味著，未來限額保險的上限或將是50萬元。
不過，瑞銀證券發(fā)布報告預計，為實現隱性全額保險向顯性保險的平穩(wěn)過渡，不排除先實行全額保險作為過渡方案的可能。目前國際上存款保險限額大多集中在2-5倍人
均GDP水平，但由于中國儲蓄率相對較高，人均 GDP4-6 倍較為合適；由于20萬-30萬元以下的存款賬戶大約占到總賬戶的95%以上，因此將保險限額定在20萬-30萬元可具有保險涵蓋的廣度。
可根據風險實行差異化費率
保費的征收標準又將如何確定呢？對存款保險制度是否一開始就實行差別化費率，業(yè)界觀點不一。中信證券發(fā)布報告預計，中國或將先實行簡化的分類差別保險費率，按商業(yè)銀行屬性分為國有銀行、股份制銀行、城商行和信用社，分別適用不同的費率水平，條件具備后再過渡到風險差別費率。也有分析認為，初期應實行統(tǒng)一費率，之后再實施差別化費率。
郭田勇認為，考慮到目前國內缺乏完善的風險評估體系，前期實行統(tǒng)一費率、未來逐步過渡到差別費率的可能性較大。若參保銀行連續(xù)幾年穩(wěn)健經營，則可以考慮調低費率，反之亦然。
□解讀
利于銀行業(yè)穩(wěn)健經營
郭田勇表示，存款保險制度的建立對銀行業(yè)而言是一大利好。如果沒有存款保險制度，利率市場化以及金融機構準入門檻降低以后會出現問題，所以要通過存款保險制度來保護金融投資者的利益，這樣對銀行業(yè)的穩(wěn)健經營很重要。
他同時指出，通常認為中國的幾家國有銀行不存在破產倒閉的可能性，推出存款保險往往容易增加成本，因此這些銀行可能并不積極。這是推行存款保險制度的一個障礙。但如果只讓中小銀行加入，可能會使得中小銀行的經營成本增加，反而會使得中小銀行發(fā)生道德風險，發(fā)生逆向選擇，因為經營成本高就會冒險做更高收入的業(yè)務，從而進行彌補，這樣使中小銀行出問題的風險更大。因此，所有的商業(yè)銀行都要參加存款保險。
加速利率市場化
“存款保險制度將為利率市場化創(chuàng)造更好的條件?！眹┚哺呒壗洕鷮W家林采宜稱。
在利率市場化的過程中，總是繞不開存款保險制度。一年前，利率價格戰(zhàn)的起步，更是加速倒逼存款保險制度出臺。
央行于去年宣布，從6月8日起，金融機構存款利率浮動區(qū)間的上限調整為基準利率的1.1倍。存款利率市場化改革正式啟動。
一石激起千層浪，消息一出，銀行之間的利率價格戰(zhàn)愈演愈烈，并有更加激烈之勢。隨著國內金融市場競爭逐漸激烈，更多的銀行開始偏重于風險加大的中小企業(yè)貸款等業(yè)務，如此，“大而不倒”的國內商業(yè)銀行也可能會出現倒閉的可能。“在存貸利率逐步放開的過程中，商業(yè)銀行提高高風險的貸款比重，也會增加商業(yè)銀行的風險，進而會產生道德風險。在美國的利率市場化進程中，每年都會倒閉幾百家銀行。而目前中國還沒有存款保險制度，如果商業(yè)銀行產生道德風險，那么政府會出手相救，但是這些都不是長久之計。而存貸利率的逐步放開，也倒逼了存款保險制度的進一步出臺?！币晃粯I(yè)內人士在接受采訪時如此表示。
無礙保險業(yè)發(fā)展
“存款保險制度的建立不會影響到商業(yè)保險的發(fā)展。”首都經濟貿易大學金融學院教授庹國柱表示，存款保險金制度與商業(yè)保險是兩碼事，相互之間無影響。與一般的中小企業(yè)破產可通過商業(yè)保險公司投保從而轉移風險不同，銀行業(yè)存款保險制度是通過特定機構投保而非商業(yè)保險公司。
庹國柱舉例稱，存款保險制度就相當于保險行業(yè)的保險保障基金，一旦保險公司破產，可通過保險保障基金對保戶予以補償，銀行若破產則通過上述特定機構對儲戶給予賠償。另一方面，存款保險制度針對的只是個人儲戶，也就是說一旦銀行破產，儲戶可以獲得全額或者部分賠償，但企業(yè)客戶不在其賠付的范疇之內。
□名詞解釋
存款保險制度
所謂存款保險制度，是指銀行按一定比例向特定機構繳納一定保險金，當發(fā)生危機時，由存款保險機構通過資金援助等方式來保障其清償能力的一項制度，該制度意味著政府對銀行的隱性擔保將變?yōu)橐苑尚问綖橹鞯娘@性擔保，當成員機構發(fā)生經營危機或面臨破產倒閉時，存款保險機構向其提供財務救助或直接向存款人支付部分或全部存款，從而保護存款人利益，維護銀行信用。
京華時報記者 苗慧 牛穎惠 馬文婷 高晨
