中央經(jīng)濟工作會議對2021年實施穩(wěn)健的貨幣政策進行了重要部署。如何把中央的部署落實到位,進一步強化金融有效支持實體經(jīng)濟的體制機制?記者就相關話題采訪了中國人民銀行行長易綱。
記者:中央經(jīng)濟工作會議指出,宏觀政策要保持連續(xù)性、穩(wěn)定性、可持續(xù)性。2021年貨幣政策如何繼續(xù)“穩(wěn)”?
易綱:2020年,人民銀行在黨中央、國務院正確領導下,實施穩(wěn)健貨幣政策更加靈活適度、精準導向。三次“降準”釋放長期流動性1.75萬億元,保持貨幣供應量和社會融資規(guī)模合理增長。發(fā)揮貸款市場報價利率(LPR)的指導性作用,明顯降低企業(yè)綜合融資成本,引導金融系統(tǒng)向?qū)嶓w經(jīng)濟讓利1.5萬億元。分層次、有梯度出臺3000億元抗疫保供再貸款、5000億元復工復產(chǎn)、1萬億元普惠金融再貸款再貼現(xiàn)政策,創(chuàng)設普惠小微企業(yè)貸款延期還本付息和普惠小微企業(yè)信用貸款兩項直達實體經(jīng)濟的貨幣政策工具,精準有力支持了統(tǒng)籌疫情防控和經(jīng)濟社會發(fā)展。
2021年貨幣政策要“穩(wěn)”字當頭,保持好正常貨幣政策空間的可持續(xù)性。一是在總量方面,綜合運用各種貨幣政策工具,保持流動性合理充裕,保持廣義貨幣(M2)和社會融資規(guī)模增速同名義經(jīng)濟增速基本匹配。二是在結(jié)構(gòu)方面,發(fā)揮好貨幣政策工具精準滴灌作用,加大對科技創(chuàng)新、小微企業(yè)、綠色發(fā)展等重點任務的金融支持。三是在改革開放方面,深化利率匯率市場化改革。鞏固貸款實際利率下降成果;更加注重加強預期管理和引導,增強人民幣匯率彈性,把握好內(nèi)外部均衡,保持人民幣匯率在合理均衡水平上的基本穩(wěn)定。
記者:受新冠肺炎疫情影響,2020年上半年我國宏觀杠桿率階段性上升。2021年,如何平衡好恢復經(jīng)濟和防范風險的關系?
易綱:從宏觀上,要穩(wěn)住宏觀杠桿率。2020年,疫情沖擊使GDP增長率比較低,使得我國宏觀杠桿率,也就是總負債和GDP之比明顯上升。2020年第三季度以來,宏觀杠桿率增速已經(jīng)放慢,今年我們可以使宏觀杠桿率回到基本穩(wěn)定的軌道。
從微觀上,要穩(wěn)妥處置個體機構(gòu)風險和重點領域風險,健全金融風險預防、預警、處置、問責制度體系,進一步壓實各方責任,補齊監(jiān)管制度短板,在支持實體經(jīng)濟發(fā)展的同時注意防范金融風險的積累。風險處置過程堅持依法合規(guī)、穩(wěn)妥有序。完善風險處置長效機制,多渠道補充中小銀行資本金。與此同時,加強行為監(jiān)管,嚴肅查處違法違規(guī)行為。
記者:中央經(jīng)濟工作會議要求做好碳達峰、碳中和工作。金融業(yè)如何服務好這一戰(zhàn)略部署?
易綱:實現(xiàn)碳達峰、碳中和目標,意味著我國在產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、能源結(jié)構(gòu)、投資結(jié)構(gòu)、生活方式等方方面面都將發(fā)生深刻轉(zhuǎn)變。服務好碳達峰、碳中和戰(zhàn)略部署,是今年和未來一段時期金融工作的重點工作。在剛剛結(jié)束的人民銀行工作會議上,我們已經(jīng)做了具體安排。
中國的綠色金融起步較早,已經(jīng)有了比較好的基礎。目前,中國綠色貸款余額超過11萬億元,居世界第一。綠色債券余額1萬多億元,居世界第二。下一步,關鍵是做好綠色金融政策設計和規(guī)劃,發(fā)揮出金融支持綠色發(fā)展的三大功能。
金融的第一個功能是資源配置,引導金融資源向綠色發(fā)展領域傾斜;第二個功能是風險管理,增強金融體系管理氣候變化相關風險的能力;第三個功能是市場定價,通過推動建設碳排放權(quán)交易市場,形成碳排放權(quán)的合理價格。
實現(xiàn)上述三大功能,需要逐步完善綠色金融體系的五大支柱。一是綠色金融標準體系。要健全一套嚴格的標準,來做好統(tǒng)計、評估和監(jiān)督等各方面工作。二是金融機構(gòu)監(jiān)管和信息披露要求,對社會公開披露碳排放信息。三是政策激勵約束體系。包括創(chuàng)設碳減排支持工具,引導金融機構(gòu)按照市場化原則,增加碳減排的優(yōu)惠貸款投放;科學設置綠色資產(chǎn)風險權(quán)重等。四是綠色金融產(chǎn)品和市場體系。繼續(xù)發(fā)展綠色信貸、綠色債券、綠色基金等產(chǎn)品,建設碳市場,發(fā)展碳期貨。五是綠色金融國際合作。我們的綠色金融標準要“國內(nèi)統(tǒng)一、國際接軌”。爭取年內(nèi)完成《中歐綠色金融共同分類目錄》。
記者:2021年,金融系統(tǒng)如何繼續(xù)服務好實體經(jīng)濟特別是小微企業(yè)發(fā)展,讓市場主體增加活力?
易綱:金融系統(tǒng)將進一步強化金融有效支持實體經(jīng)濟的體制機制,按照市場化、法治化、國際化原則,健全具有高度適應性、競爭力、普惠型的現(xiàn)代金融體系,完善激勵約束機制,設計和創(chuàng)新結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具,繼續(xù)支持好實體經(jīng)濟特別是小微企業(yè)的發(fā)展。重點做好以下工作:
一是繼續(xù)實施普惠小微企業(yè)貸款延期支持工具和普惠小微企業(yè)信用貸款支持計劃,兩個工具支持力度保持不變。繼續(xù)運用普惠性再貸款再貼現(xiàn)政策,引導金融機構(gòu)加大對“三農(nóng)”、小微和民營企業(yè)等領域的支持力度。
二是持續(xù)開展商業(yè)銀行中小微企業(yè)金融服務能力提升工程,支持商業(yè)銀行擴大“三農(nóng)”、小微企業(yè)、制造業(yè)貸款投放。鼓勵銀行綜合評價小微企業(yè)信用風險水平,降低對抵押擔保的依賴。
三是繼續(xù)發(fā)揮民營企業(yè)債券融資支持工具引領作用,支持銀行發(fā)行小微專項金融債券,推廣供應鏈票據(jù)和應收賬款確權(quán),促進企業(yè)發(fā)債融資。引導市場推出更多供應鏈金融產(chǎn)品,支持產(chǎn)業(yè)鏈上下游小微企業(yè)融資。
四是健全農(nóng)村金融服務體系。做好鞏固拓展脫貧攻堅成果同鄉(xiāng)村振興有效銜接金融服務,保持對脫貧地區(qū)金融幫扶政策總體穩(wěn)定。加大對種業(yè)發(fā)展等農(nóng)業(yè)重點領域的信貸投放。拓寬農(nóng)業(yè)農(nóng)村抵質(zhì)押物范圍,優(yōu)化風險評估機制,支持符合條件的主體通過股權(quán)、債券等直接融資。
記者:在深化利率匯率市場化改革方面,2021年將有哪些舉措?
易綱:2021年,在利率方面,人民銀行將繼續(xù)深化LPR改革,進一步疏通LPR向貸款利率的傳導渠道,通過深化LPR改革推動存款利率的逐步市場化。加強對互聯(lián)網(wǎng)平臺存款和異地存款的管理,維護存款市場秩序,穩(wěn)定銀行負債成本。進一步健全央行政策利率體系和貨幣市場基準利率。在匯率方面,繼續(xù)堅持市場在人民幣匯率形成中發(fā)揮決定性作用,優(yōu)化金融資源配置。堅持有管理的浮動匯率制度。注重預期引導。實現(xiàn)人民幣匯率在合理均衡水平上的基本穩(wěn)定。
記者:中央經(jīng)濟工作會議強調(diào),要擴大高水平對外開放。下階段,人民銀行將如何繼續(xù)推動金融高水平對外開放?
易綱:金融業(yè)開放是構(gòu)建新發(fā)展格局的必然要求。金融系統(tǒng)推動金融業(yè)開放始終秉持市場化、法治化、國際化原則,下一步開放工作重點如下:
一是全面實施準入前國民待遇和負面清單管理制度。切實轉(zhuǎn)變開放理念,推動系統(tǒng)化、制度化開放。二是進一步完善金融領域各項配套制度,促進監(jiān)管模式和制度體系與國際通行規(guī)則接軌,落實好市場化、法治化、國際化原則。統(tǒng)籌推進金融業(yè)開放、人民幣匯率形成機制改革和人民幣國際化。三是構(gòu)筑與更高開放水平相適應的監(jiān)管框架和風險防控體系。加強監(jiān)管協(xié)調(diào),形成監(jiān)管合力,維護好金融穩(wěn)定。(記者 陳果靜)
(來源:經(jīng)濟日報)
